Анализ рентабельности

Результаты факторного анализа прибыли от продаж

Факторы, вызвавшие изменение прибыли в текущем периоде	Сумма, тыс.руб.	Структура, %
1. Изменение цен	+9557	55,82
2. Объема продаж	+7484	43,71
3. Изменение структуры продаж	+39	0,23
4. Изменение себестоимости за счет цен на потребляемые ресурсы	-587	-3,43
5. Изменение себестоимости продаж за счет изменения структуры продаж	+627	3,66
Итого:	+17120	+100

Наибольший вес в увеличении прибыли имели факторы изменения цен (55,82%) и объемов продаж (43,71%). Снижение прибыли на 587 тыс.руб. произошло за счет изменения себестоимости в результате изменения цен на потребляемые ресурсы, но вес этого фактора составляет всего 3,43 % в общей структуре, и он оказал незначительное влияние на снижение прибыли.

Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

Рентабельность – это относительный показатель прибыли, который характеризует эффективность использования всех видов ресурсов, а также эффективность осуществления производственно – коммерческой, финансовой и инвестиционной деятельности.

Рентабельность может быть рассчитана:

· в виде коэффициента - ,

· по уровню -

Для расчета показателей рентабельности могут быть использованы различные виды прибыли.

Рентабельность – характеризует сколько рублей прибыли получено с каждого рубля средств, вложенных в деятельность предприятия.

Основные показатели рентабельности:

1.

1. 
2. 
3. 
4. 
5. 
6. 
7. 
8. 
9. - рассчитывается в целом и по отдельным видам продукции.
10. 

В процессе анализа дается оценка абсолютного изменения показателя рентабельности, выполнения плана, динамики данных показателей, а также изучается влияние факторов на изменение различных показателей рентабельности.

Важное значение уделяется оценке рентабельности активов и рентабельности собственного капитала.

Факторный анализ рентабельности активов:

1. . где

- основная деятельность;

- финансовая деятельность;

2. влияние

3. влияние

4. влияние

Факторный анализ собственного капитала:

. где

- основная деятельность;

- финансовая деятельность;

- инвестиционная деятельность;

Расчет влияние факторов по данной модели может быть проведен способом цепных подстановок, абсолютных разниц и другими.

Задача: Провести анализ рентабельности активов. Рассчитать влияние факторов на изменение рентабельности активов способом абсолютных разниц. Сделать вывод.

Показатель	План	Факт	Отклонение	% вып. плана
Выручка, тыс.руб.	10 200	12 800	+ 2600	125,49
Активы, тыс.руб.	4 180	4 320	+ 140	103,35
Прибыль, тыс.руб.	1 950	3 050	+ 1100	156,41
	0,47	0,71	+ 0,24	151,06
	0,19	0,24	+0,05	126,32
	2,44	2,96	+0,52	121,31

Решение: влияние =

влияние =

Вывод: На предприятии активы используются эффективно, т.к. рентабельность активов увеличивается на 0,24. Из-за увеличения рентабельности прибыли на 0,05 – рентабельность активов увеличивается на 0,12, а из-за увеличения коэффициента оборачиваемости на 0,52 рентабельность активов увеличивается на 0,12.

Задача: Рассчитать показатели рентабельности, дать оценку их изменению.

Показатели	План	Факт	Отклонение
Рентабельность продаж	0,1273	0,1273	-
Рентабельность капитала	0,0553	0,0501	- 0,0052
Рентабельность основных средств	0,1082	0,1129	+ 0,0047
Рентабельность оборотных активов	0,1132	0,0899	- 0,0233
Рентабельность собственного капитала	0,0585	0,0565	- 0,002
Рентабельность общая	0,1091	0,1130	+ 0,0039
Рентабельность основной деятельности	1,1053	1,0247	- 0,0806
Рентабельность площади торгового зала	12,7200	14,1597	+ 1,4397
Рентабельность трудовых ресурсов	494,6000	421,8333	- 72,7667

Данные для расчета:

Показатели	Ед. изм.	По бизнес-плану	Фактически
Товарооборот	тыс. руб.	59 972	68 941
Прибыль от продаж	тыс. руб.	7 632	8 779
Прибыль до налогообложения	тыс. руб.	6 540	7 787
Чистая прибыль	тыс. руб.	4 946	5 062
Валюта баланса	тыс. руб.	89 394	10 115
Стоимость основного капитала	тыс. руб.	45 704	44 839
Стоимость оборотного капитала	тыс. руб.	43 690	56 276
Капитал и резервы (III П)	тыс. руб.	84 527	89 588
Издержки обращения	тыс. руб.	6 905	8 567
Площадь торгового зала	кв. м.
Численность	чел.

Решение:

1.

1. 
2. 
3. 
4. 
5. 
6. 
7. 
8. 

Вывод: Эффективность осуществления деятельности и использования ресурсов предприятия снижается, что является отрицательным моментом в управлении предприятием.