Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Необходимое условие деятельности в сфере рынка для всех предприятий и организаций – строгое соблюдение расчетно-финансовой дисциплины. Все расчеты за товары и услуги должны выполнятся в установленные сроки согласно утвержденным с двух сторон договорами. Нарушение этого приводит к перебоям в производстве, вызывает цепочку неплатежей и увеличение дебиторской и кредиторской задолженности у ряда предприятий, ухудшение финансового состояния в них.

Неплатеж одним из субъектов приводит к невозможности рассчитаться со своими долгами у другого.

Все это отражается на экономике не только отдельных предприятий но и государства в целом. Поэтому за последние годы правительством неоднократно принимались решения об укреплении платежной дисциплины и снижении дебиторской и кредиторской задолженности.

Дебитор - от латинского означает должник, обязанный. Дебиторская задолженность – это сумма долгов, причитающихся предприятию.

В бухгалтерском учете термин “дебитор” означает лицо, которое должно данному предприятию определенную сумму за товары, услуги или деньги взятые в долг.

Кредитор - от латинского означает заимодатель, веритель, от слова “credo” – даю взаймы, верю. Кредитор – это лицо, которое предоставило взаймы чего либо (деньги, товар, имущество).

В бухгалтерском учете термин “кредитор” означает лицо перед которым данное предприятие имеет задолженность.

В двухсторонних договорных обязательствах одно и тоже предприятие может выступать в качестве дебитора и кредитора. Например, по договору поставки, когда товары отпущены, а деньги за них неуплачены, у поставщика эта сумма указывается как дебиторская задолженность и он считается дебитором, т.е. предоставившим покупателю в долг товары на определенную сумму. Он же выступает кредитором для того, кто приобрел эти товары. Покупатель эту сумму задолженности по приобретенным товарам, до их полной оплаты, указывает как кредиторская задолженность.

Дебиторская и кредиторская задолженности в нормальных экономических условиях являются необходимым явлением, способствующим развитию производства, улучшению финансового состояния предприятия. Но когда экономика на микро уровне нарушена, дебиторская и кредиторская задолженность является большим злом на микро и макро уровне, вызывая не ликвидность, неплатежеспособность ряда предприятий, приводящие к их банкротству, уменьшению поступления доходов в государственный бюджет.

Таким образом, дебиторская и кредиторская задолженности подразделяются на задолженность, вызванную нормальным процессом хозяйственной деятельности и задолженность связанную с нарушением финансово-сметной и расчетно-платежной дисциплины, а также с нарушением экономических законов.

К дебиторской задолженности, вызванной нормальным процессом относятся: авансы, выданные поставщикам на условиях договора (газ, электроэнергия, услуги автотранспорта и связи, по закупке материалов), неотоваренная часть платежей, задолженность подотчетных лиц (по выданным авансам) в пределах сроков, установленных для сдачи отчетов.

Ненормальная дебиторская задолженность охватывает долги по недостачам, растратам и хищениям, признанные ответчиками или присужденные арбитражем претензии, вызванные несоответствием количества и качества товаров (или услуг) установленному ассортименту.

В процессе хозяйственной деятельности закономерно возникает кредиторская задолженность по незаконченным расчетам, так называемая нормальная кредиторская задолженность.

К ней относятся:

- задолженность поставщикам в пределах установленных сроков оплаты счетов;

- задолженность рабочим и служащим по оплате труда и профсоюзным организациям по отчислениям на социальное страхование;

- задолженность возникшая в связи с опережением поступления материальных ценностей по сравнению со сроком их оплаты;

- задолженность государству по налогам и др.

Кредиторская задолженность может возникнуть также и в связи с нарушением финансовой дисциплины и установленного порядка расчетов. Например: задолженность поставщикам по неоплаченным в срок платежным документам и по неотфактурованным поставкам; задолженность поставщикам, образующаяся при превышении полученных материальных ценностей над суммой оплаченных счетов и т.д.

Ненормальной также является просроченная дебиторская и кредиторская задолженности.

Дебиторская задолженность – это средства отвлеченные из оборота данного предприятия и они находятся у других физических и юридических лиц. Источником их покрытия являются собственные средства предприятия или средства других предприятий.

Кредиторская задолженность – это средства временно привлеченные от других физических и юридических лиц. Они временно используются в обороте данного предприятия. При наступлении срока их оплаты они должны быть возвращены из суммы оборотных средств.

Дебиторская задолженность – это иммобилизация из оборота средств, кредиторская – временная мобилизация в производство средств других физических и юридических лиц.

При возвращении дебиторской задолженности увеличиваются денежные средства на расчетном, валютном счетах, в кассе или товарно-материальные ценности. Итог баланса не изменяется. Но если предприятие предоставило средства в долг за счет получения кредитов от других организаций или банков, итог баланса увеличится на эту сумму, т.е. произойдет увеличение дебиторской задолженности и увеличение суммы полученного долга – обязательств перед другими юридическими или физическими лицами. Но в самом предприятии эти средства отсутствуют.

При возвращении кредиторской задолженности, уменьшаются суммы обязательств (происходит ликвидация задолженности), а также уменьшаются средства в обороте, т.е. денежные средства, товарно-материальные ценности. В данном случае уменьшается сумма итога бухгалтерского баланса, задолженность погашена за счет средств предприятия.

Данные о дебиторской и кредиторской задолженностях имеются в финансовой отчетности форма № 1 “Бухгалтерский баланс” и форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», Раздел 2 “Дебиторская и кредиторская задолженность”.

Дебиторская задолженность является частью оборотных активов и показывается в разделе 2 Баланса “Оборотные активы”.

Она сгруппирована по следующим двум статьям:

1. Дебиторская задолженность (платежи по которым ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) – строка 230.

2. Дебиторская задолженность (платежи по которым ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) – строка 240.

Кроме того эти статьи подразделены на следующие виды дебиторской задолженности:

- покупатели и заказчики;

- векселя к получению:

- задолженность дочерних и зависимых обществ;

- задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал:

- авансы выданные;

- прочие дебиторы.

По статье “Расчеты с покупателями и заказчиками” показывается задолженность за отгруженные товары, сданные работы и оказанные услуги заказчикам (покупателям) до момента погашения этой задолженности путем поступления платежей за них на расчетный (или иной) счет предприятия, зачетом взаимных требований или обеспечения полученными векселями.

Увеличение задолженности по этой статье может быть за счет роста объема реализации продукции. Руководитель предприятия при ознакомлении с финансовой отчетностью должен сравнить темп роста этой статьи с темпом изменения объема реализации продукции (форма № 2 “Отчет о прибылях и убытках”) и остатками готовой продукции (форма № 1 “Бухгалтерский баланс”, строка 140). Превышение темпа роста суммы расчета с покупателями и заказчиками над ростом чистой выручки от реализации должен насторожить руководителя предприятия. Это может быть за счет недоплаты покупателями и заказчиками за отгруженные им товары или произведенные услуги по различным причинам (неплатежеспособность покупателей, поставкой товара не того качества и т.п.).

Превышение темпа роста суммы “Расчеты с покупателями и заказчиками” над темпом роста “Готовая продукция” может быть результатом и хорошей маркетинговой работы, повышением спроса на товары производимые предприятием и наоборот. По статье “Авансы выданные” показывается сумма уплаченных другим предприятиям авансов по предстоящим расчетам: выданные авансы под поставку материальных ценностей, выполненных работ, по заказам частичной готовности. Рост суммы по этой статье может быть в результате невыполнения заказов поставщиками или исполнителями заказов, что может привести к не востребованию выданных авансов.

По статье “Задолженность дочерних и зависимых обществ” отражаются суммы выданные дочерним и ассоциированным предприятиям (межбалансовые расчеты). Дочерним предприятием следует считать юридическое лицо над которым со стороны данного (материнского) предприятия осуществляется руководство по определению стратегической политики в вопросах текущей инвестиционной и финансовой деятельности, т.е. зависимое предприятие. При составлении сводного баланса данные баланса по основному (материнскому) и дочерним предприятиям должны сводится (сальдироваться).

По статье “Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал” показывается задолженность учредителей предприятия по вкладам в уставный капитал предприятия. Увеличение этой задолженности указывает на неплатежеспособность учредителей данного предприятия или увеличение принятых обязательств по вкладу в уставный капитал, но еще не вложенных средств отдельными учредителями.

По статье “Прочие дебиторы” стр. 235 и 246 выше указанных групп статей, показывается задолженность за финансовыми и налоговыми органами, включая по переплате по налогам, сборам и прочим платежам в бюджет; за подотчетными лицами; по расчетам с поставщиками по недостачам товарно-материальных ценностей, обнаруженных при приемке; штрафы, пени и неустойки, признанные должником или по которым получены решения суда, арбитража об их возникновении, отнесенные на результаты хозяйственной деятельности. По этой же статье отражаются ссуды на индивидуальное и кооперативное жилищное строительство или приобретение садовых домиков и благоустройство садовых участков и др.

Кредиторская задолженность является частью краткосрочной задолженности и показывается в разделе 5 баланса “Краткосрочные обязательства”.

Она сгруппирована по следующим статьям баланса:

· поставщики и подрядчики;

· векселя к уплате;

· задолженность перед дочерними и зависимыми обществами;

· задолженность перед персоналом организации;

· задолженность перед государственными и внебюджетными фондами;

· задолженность перед бюджетом;

· авансы полученные;

· прочие кредиторы;

· задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (расчеты по дивидендам).

По статье “Поставщики и подрядчики” показывается сумма задолженности поставщикам и подрядчикам за поступившие материальные ценности, выполненные работы и оказанные услуги, а также отражается задолженность поставщикам по не отфактурованным поставкам, подрядчикам и другим кредиторам, которым предприятие выдало в обеспечение их поставок, работ и услуг векселя.

Руководитель предприятия ознакамливаясь с состоянием кредиторской задолженности должен обратить внимание на эту статью так как, в основном, просроченная задолженность может быть по этой статье. Если предприятие в течении 90 дней с момента образования задолженности не сможет рассчитаться по ней, увеличивается просроченная задолженность на эту сумму, со всеми вытекающими последствиями: (увеличение процента, налогов с просроченной суммы и т.п.).

Увеличение суммы задолженности поставщикам указывает на неплатежеспособность и ухудшение финансового состояния предприятия.

По статье “Задолженность перед бюджетом” показывается задолженность предприятия по всем видам платежей в бюджет, включая подоходный налог с работников предприятия. Своевременная уплата налогов в бюджет снижает сумму задолженности по этой статье. Увеличение задолженности является результатом отсутствия у предприятия достаточных средств, его неплатежеспособности. Несвоевременная уплата налогов в бюджет вызывает необходимость уплаты процентов в установленном порядке и увеличение расходов от финансовой деятельности и снижает сумму прибыли.

По статье “Задолженность перед персоналом организации” показываются начисленные, но ещё не выплаченные суммы оплаты труда. Увеличение суммы по этой статье указывает на несвоевременную оплату труда своим работникам, ухудшение их социального положения.

По статье “Задолженность перед государственными внебюджетными фондами” показывается задолженность предприятия перед органами государственного управления по внебюджетным отчислениям и в другие специальные фонды, перечисляемые государственным органам в соответствии с установленным законодательством порядке.

По статье “Задолженность перед дочерними и зависимыми обществами” отражаются данные по текущим операциям с дочерними и ассоциированными предприятиями (межбалансовые расчёты), в том случае, если задолженность данного предприятия превышает задолженность этих предприятий.

По статье “Прочие кредиторы” показывается задолженность предприятия по расчётам, не нашедшим отражения по другим статьям группы “Расчеты с кредиторами”.

Внимательное изучение дебиторской и кредиторской задолженности показывает, что дебиторская задолженность, как правило, образуется за счет фактического оттока денежных и материальных средств, а уменьшение их может быть результатом их возврата или перерасчета.

Кредиторская задолженность образуется за счет внешнего поступления средств (поставщики, задолженность дочерним и ассоциированным предприятиям) и образования задолженности в процессе хозяйственной деятельности путем её начисления, например, задолженность по бюджету образуется в результате начисления налогов, задолженность по оплате труда – начисление заработной платы работникам за их труд и т.д. Эта задолженность образуется за счет дополнительной стоимости созданной на этом предприятии или её перераспределения. Задолженность по этой группе кредиторской задолженности образуется путем её начисления в процессе хозяйственной деятельности, а выплаты долгов производится за счет полученных доходов.

В связи с этим руководители предприятия должны добиваться сокращения периода начисления задолженности и их выплаты за счет доходов предприятия. Для изучения дебиторской и кредиторской задолженности необходимо знать показатели их характеризующие. Ряд ученых экономистов Российской Федерации и других стран для изучения дебиторской и кредиторской задолженности в экономической литературе предлагают ряд показателей.

Так, в спец выпуске № 4, изданным Ассоциацией Бухгалтеров и Аудиторов Узбекистана 1997 году на странице 21 и 22 рекомендуется исчислять:

Оборачиваемость дебиторской задолженности (ОД) по формуле:

РП

ОД = 365:

ДЗ

Где: РП - расходы периода (см. стр.19 спец выпуска №4);

ДЗ - дебиторская задолженность покупателей

Оборачиваемость кредиторской задолженности (ОК) по формуле:

ПСР

ОК = 365:

КЗ

Где: ПСР - производственная себестоимость реализованной продукции;

КЗ - задолженность предприятия поставщиками.

В этой книге отмечается, что “оборачиваемость дебиторской задолженности (в днях) показывает сколько дней требуется для погашения дебиторской задолженности”.

Мы считаем, что здесь допущена неточность. Дебиторская задолженность не может быть погашена за счет расходов периода. Даже если для расчета использовать вместо расходов периода, сумму реализованной продукции, все равно эта формула не может характеризовать оборачиваемость дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность не оборачивается в данном предприятии, а используется у других физических и юридических лиц.

Далее в этом же спец выпуске на странице 22 пишется:

“Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) показывает сколько дней требуется данному предприятию для погашения своей задолженности поставщикам”. Здесь также имеются неточности, заключающиеся в том, что кредиторская задолженность включает не только задолженность поставщикам.

В том и другом случае название определения формул неточны. В первом – дается методика определения оборачиваемости дебиторской задолженности, а для расчета берется не вся ее сумма, а только задолженность покупателю, во втором – оборачиваемость кредиторской задолженности, а в расчет берется задолженность предприятия поставщикам.

Мы считаем, что все показатели используемые для изучения хозяйственной деятельности должны способствовать на их основе делать правильные выводы, а также принимать эффективные управленческие решения, осуществлять реальное планирование и производить анализ финансово-хозяйственной деятельности. Тогда как выше приведенные показатели не являются таковыми и на их основе невозможно принимать какие либо управленческие решения.

Для изучения дебиторской и кредиторской задолженности, мы рекомендуем исчислять и использовать следующие показатели:

- сумма дебиторской и кредиторской задолженности;

- структура дебиторской и кредиторской задолженности;

- коэффициент иммобилизации капитала;

- коэффициент иммобилизации оборотных средств;

- коэффициент привлеченных средств;

- коэффициент соотношений кредиторской и дебиторской задолженности;

- коэффициент просроченной дебиторской задолженности;

- коэффициент просроченной кредиторской задолженности.

Сумма дебиторской и кредиторской задолженности. Данные берутся из формы № 1 Бухгалтерский баланс” и формы № 5 Раздел 2 “Дебиторская и кредиторская задолженность”. Дебиторская задолженность во 2-ом разделе баланса по статьям «Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются по более чем через 12 месяцев после отчетной даты и «дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты».

Кредиторская задолженность показывается в 5-ом разделе баланса по статье «Кредиторская задолженность» с разбивкой по отдельным её видам.

На основании суммы дебиторской и кредиторской задолженности определяется их увеличение и снижение за определенный период. Следует иметь в виду, что не всякое их увеличение является ухудшением финансового состояния. Для этого необходимо сравнить темп роста дебиторской и кредиторской задолженности с темпом роста объема реализации продукции. Если темп роста дебиторской задолженности выше темпа роста объема реализации продукции – это свидетельствует о неплатежеспособности покупателей и заказчиков, а если темп роста кредиторской задолженности выше объема реализации продукции – это может быть причиной неплатежеспособности данного предприятия, несвоевременного расчета с поставщиками.

Структура дебиторской и кредиторской задолженности, которая выражается в процентах каждого вида в общей их сумме. На основании этого показателя выявляется доля каждого вида дебиторской и кредиторской задолженности в общей их сумме, которая зависит от расчетно-платежной дисциплины предприятия и уровня выполнения договорных обязательств каждой из сторон.

Особое внимание следует обратить на просроченную дебиторскую и кредиторскую задолженность, рост которых указывает на ухудшение финансового состояния предприятия.

Произведенные расчёты по ОАО “Вымпел” за 2000 год (таблица 4.1) показывают, что дебиторская задолженность за год возросла на 1232 тыс. руб. и составила 3481 тыс. руб., а кредиторская – возросла на 567 тыс. руб. и составила 7737 тыс. руб.. Кредиторская задолженность превышает дебиторскую на 4256 тыс. руб. Однако темп роста дебиторской задолженности равен 154,8%, а кредиторской – всего 107,9%, что повлияло на уменьшение разницы между кредиторской и дебиторской задолженностью.

Таблица 4.1

Динамика структуры дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Вымпел» за 2000 г.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+, -)	Темп изменения, %%
Сумма	Уд. вес.	Сумма	Уд. Вес.	Сумма	Уд. вес.
Дебиторская задолженность Краткосрочная В т.ч. просроченная Долгосрочная В т.ч. а) просроченная б) платежи по которым ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты Всего дебиторской задолженности		89,8 27,6 10,2 10,2		89,9 23,9 10,1 10,1	+120 +120	0,1 -3,7 -0,1 -0,1 -	155,1 134,2 152,2 152,2 154,8
Кредиторская задолженность Краткосрочная В т.ч. просроченная		23,0		19,8	-116	-3,2	107,9 93,0

В 2000 году возросла сумма просроченной дебиторской задолженности – на 34,2%, тогда как просроченная кредиторская задолженность уменьшилась на 7,0%. Однако в общей сумме задолженностей просроченная их часть всё ещё велика. Так, просроченная дебиторская задолженность составляет 23,9%, а просроченная кредиторская задолженность 19,8% всей суммы задолженности.

Это отрицательно влияет на финансовое состояние предприятия. Снижается уровень ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости, уменьшается сумма прибыли и уровень рентабельности.

Коэффициент иммобилизации капитала (К_им.кап.) характеризует долю дебиторской задолженности в общей сумме хозяйственных средств и определятся по формуле:

Деб. Зад.

К_{им. кап.} = -------------

Кап.

Где: Деб.зад. – дебиторская задолженность;

Кап. - сумма хозяйственных средств (капитала).

Чем выше этот коэффициент, тем больше средств отвлечено из общей суммы капитала в дебиторскую задолженность и находится у других юридических и физических лиц.

Коэффициент иммобилизации оборотных средств (К_{им.об.ср.}) характеризует долю дебиторской задолженности в оборотных средствах и определяется по формуле:

Деб. зад.

К_{им.об.ср.} = ---------------

Об.Ср.

Где: Об.Ср. - сумма оборотных средств.

Чем выше этот коэффициент тем больше оборотных средств отвлечено из оборота в дебиторскую задолженность и находится у других юридических и физических лиц.

Коэффициент привлеченных средств (К_{прив.ср.}) характеризует долю кредиторской задолженности в общей сумме хозяйственных средств и определяется по формуле:

Кред. зад.

К_{прив.ср.} = --------------

Кап.

Где: Кред. зад. – сумма кредиторской задолженности на определенную дату.

Чем выше этот коэффициент тем больше удельный вес кредиторской задолженности в общей сумме хозяйственных средств предприятия и больше привлечено в оборот средств других физических и юридических лиц.

Этот коэффициент используется при анализе кредиторской задолженности.

Если производится анализ источников средств необходимо рассчитать коэффициент привлеченных средств по формуле:

К_пр.ср.= Ф1. (Р4 + Р5)

Кап

Где: Ф1. – форма 1. Бухгалтерский баланс;

Р4 – итог разделаа 4 баланса «Долгосрочные обязательства»;

Р5 – итог раздела 5 баланса «Краткосрочные обязательства»

Он характеризует долю привлеченных средств (обязательств) в общей сумме хозяйственных средств.

Коэффициент соотношений кредиторской и дебиторской задолженности (К_{с.кр.деб.}) характеризует долю кредиторской задолженности в дебиторской и определяется по формуле:

Кред. зад.

К_{с.кр.деб.} = -------------------

Деб. зад.

Если этот коэффициент более 1,0 – это указывает на превышение кредиторской задолженности над дебиторской, т.е. привлеченные средства в общей сумме хозяйственных средств превышают средства находящиеся у других юридических и физических лиц и, наоборот, если этот коэффициент меньше 1,0 – средства переданные в пользование другим юридическим и физическим лицам превышают привлеченные средства.

Коэффициент просроченной дебиторской задолженности (К_пр.д.з.) характеризует долю просроченной дебиторской задолженности в общей сумме дебиторской задолженности и определяется по формуле:

Пр.деб.зад.

К_пр.д.з. = ----------------

Деб. зад.

Где: Пр.деб.зад. – сумма просроченной дебиторской задолженности.

Увеличение этого коэффициента указывает на имеющиеся недостатки по взысканию задолженности, ухудшение финансового состояния, расчетно-платежной дисциплины со стороны заказчиков, покупателей и др.

Коэффициент просроченной кредиторской задолженности (К_{пр.кр.з.}) характеризует долю просроченной кредиторской задолженности в общей сумме кредиторской задолженности и определяется по формуле:

Пр.кред.зад.

К_{пр.кр.з.} = -----------------

Кред.зад.

Где: Пр.кред.зад. – сумма просроченной кредиторской задолженности.

Увеличение этого коэффициента указывает на имеющиеся недостатки в расчетно-платежной дисциплине, плохое финансовое состояние, не ликвидность и неплатежеспособность предприятия.

При анализе дебиторской и кредиторской задолженности мы рекомендуем составить следующую таблицу (см. таблицу 4.2.).